2020年5月20日，哈佛大学肯尼迪学院贝尔弗科学与国际事务中心执行主任阿迪蒂·库马尔和联席主任埃里克·罗森巴克在美国《外交》杂志网站发表评论文章：《中国可以数字货币打压美元？》
由于美元长期占据主导地位，很多人可能不相信上述情况实际上会成为现实。不过，今年4月下旬，中国确实在这方面取得了里程碑式的成就：经过国家央行五年多的研究，中国成为世界上第一个在现实生活中测试国家数字货币的大国。经济。这次在中国四地进行的测试表明，在未来数字世界经济体系的核心领域，中国的发展已经领先美国几年。美国决策者还没有准备好应对中国成就的影响。
数字人民币的出现将使美国的经济制裁失效。当面临伊朗、朝鲜、俄罗斯等国家的安全威胁时，将减少美国应对的政策选择；此外，美国政府监控非法资金流向的能力也将被削弱。同时，中国可以将数字人民币与支付宝、微信等强大的移动支付平台结合起来，扩大影响力，从而增强非洲、中东、东南亚等地区的经济杠杆。
美国不应该再继续沉迷于美元数十年霸主地位带来的辉煌。美国应该立即采取行动，在即将到来的国家数字货币新时代维护其经济优势。作为这一努力的一部分，美国需要反思是否应该继续采取强有力的单边制裁，或者使用其他一些强制性经济政策工具来刺激其他国家在以美元为基础的全球金融体系中竞争。寻找该系统的替代方案。
此外，为了聚集政府和私营经济部门的力量尽快推出美国自己的国家数字货币，美国还应该提出“数字美元倡议”。如果不能实现以上两点，美国将无法遏制数字人民币的影响力，美元的替代将严重削弱美国在信息时代的全球地位。
数字人民币与比特币不同
中国之所以提出“中国制造2025”经济发展战略，就是为了推动中国成为全球尖端科技的领跑者。中国人民银行于2014年明确表示，国家发行的数字货币将有助于维护其金融自主权，并有助于增加其国际经济影响力。作为数字货币计划的重要组成部分，人工智能、区块链、移动支付等技术的研发在国内实际上已经启动。
所谓数字货币，是相对于我们手中可见的纸币或硬币而言的。它是一种以电子形式存在的货币。如今，各个商业银行的储蓄早已数字化，这种数字化储蓄实际上可以被视为私营商业银行的负债（）。当银行客户需要时，商业银行必须向持有存单的用户兑现现金。与纸币类似，中国央行发行的数字货币是国家的负债。虽然从纸币转向数字货币对终端用户来说不会有太大影响，但这确实是一个根本性的变化，因为相比纸币，由央行支持的数字货币享有更高的权威，更受尊重。严格监督。
去年，提出Libra概念后，中国加快了推出数字货币的步伐。 Libra是一种基于美元、英镑、欧元和日元一篮子货币的数字货币，受到科技和金融行业几大公司的监管。 “当我们讨论 Libra 时，世界其他国家并没有停下来等待我们……中国很快将在未来几个月内提出类似的想法，” 首席执行官扎克伯格去年 10 月在国会听证会上表示。
讽刺的是，扎克伯格推动成为新的全球货币体系组织者的努力，却加快了中国推出数字货币的步伐。扎克伯格提出Libra概念后，中国人民银行一位高级官员表示：“如果Libra被大家接受，成为一种广泛使用的支付方式，那么随着时间的推移，它完全有可能发展成为一个全球性的支付方式。”超主权货币……我们需要提前做好安排，以保护我们的货币主权（）。
数字人民币与比特币存在巨大差异，比特币首先向人们介绍了数字货币的概念。比特币是一种通过点对点数据传输形成的去中心化支付系统。大量用户可以使用自己独立的账本记录分布式数据库组成的网络中的所有交易行为，并通过共识机制确认每笔交易的有效性（ ）。编码技术可以保证用户身份信息和交易信息的私密性、安全性和稳定性。然而，比特币的价值经常波动，并且容易受到网络攻击。这些弱点决定了比特币等加密货币只能被贴上“投机资产”的标签，无法继续发展。
与比特币相比，中国的数字人民币是高度中心化的（）。该数字货币由中国人民银行控制，将在中国现有银行体系内使用。数字人民币很可能采用两层操作系统。中国人民银行作为发行人，将首先将数字人民币兑换到国有银行系统和支付宝、微信等支付平台。届时，国有银行和上述支付平台将分别使用手机银行和支付平台。手机APP将数字人民币转换为个人账户和企业账户。该数字货币系统的核心是由中国人民银行监管、由计算机网络管理的电子账本，记录所有交易信息并实现所有用户之间的实时结算。在这种机制安排下，数字人民币可以克服阻碍比特币等加密货币持续扩张的三大障碍：数字人民币价值的稳定性得到保证、高度普及的支付平台可以使数字人民币得到广泛应用。流通，数字人民币可以广泛流通。人民币在政府和金融监管机构眼中的合法性也得到了保证。
数字人民币的国内零售使用仅反映了这种数字货币对中国的部分价值（根据国际清算银行的调查报告，除中国之外的其他国家，特别是新兴市场国家，都在寻求开发自己的数字货币。货币，主要是因为数字货币可以提高国内支付的效率和金融服务的普惠性）。考虑到中国80%的手机用户已经是移动支付平台的用户，数字人民币给中国带来的真正好处实际上来自于它在中国经济和战略影响力全球扩张中所发挥的作用。
数字“一带一路”
构成美国全球金融主导地位的基石的是环球银行金融电信协会（SWIFT）和美国代理银行网络，前者在银行之间交换国际支付信息，后者作为完成国际支付的中介。大多数跨境支付（全球每天约5万亿美元）都是通过SWIFT报文交换进行的，其中很大一部分是由美国代理行完成的。上述组织将与美国政府共享信息，美国政府可利用这些信息识别洗钱、恐怖组织资金流入和流出等非法金融活动。例如，美国财政部在“9/11”事件后启动的恐怖分子资金追踪项目（TFTP）利用SWIFT共享的信息调查涉嫌国际恐怖分子及其附属网络，调查基地组织和其他恐怖组织。实施监控。
此外，SWIFT对美国还有更重要的价值。美国可以通过SWIFT网络获得对其他国家的强大影响力，因为一旦一个国家因为美国的制裁而被逐出SWIFT网络，那么基本上就意味着这个国家已经被宣判了死刑。过去几十年来，华盛顿越来越依赖制裁作为核心外交政策工具，实施制裁的频率也越来越高（特朗普就任总统的头两年，指定制裁名单上的人数已激增，这种趋势在特朗普上台之前就已经出现），制裁要解决的问题范围也在扩大（从2009年到2019年，制裁案件数量增加了三倍）。
只能被动承担后果的国家对美国的敌意越来越大。不仅美国的敌人认为以美元为基础的跨境支付系统应该被其他系统取代，就连美国的一些盟友也希望削弱美国手中的权力。去年，英国央行行长马克·卡尼呼吁发行国际数字货币，以“减少美元对全球贸易的霸道影响”（the US on trade）。俄罗斯推出了俄罗斯版SWIFT，称为“金融电文传输系统”(SPFS)；中国也有自己的“人民币跨境支付系统”（CIPS）；此外，针对伊朗局势，欧盟五国还推出了所谓的“贸易互换支持工具”（Trade Swap Tool），将推动非SWIFT网络和非美元定价支付系统的建设。
数字货币允许其他国家围绕美元进行交易，并通过提供绕过现有支付系统的可扩展跨境结算机制来避免美国的金融监控。加拿大和新加坡央行已经在探索使用“智能合约”（smart）在不同数字货币系统之间传输消息；此外，香港金融管理局和泰国金融管理部也在进行无中间商交易。测试了不同货币之间的交易。上述操作意味着各国无需依赖SWIFT网络和美国代理行即可完成跨境结算。如上所述，正是这两者构成了美国全球金融主导地位的基石。还需要指出的是，欧洲央行还与加拿大、日本、瑞典、瑞士和英国央行就各国数字货币跨境结算的可操作性进行了研究。
由于中国对通过国际贸易削弱美国的影响力并增加自身影响力表现出非常明显的兴趣，因此数字人民币可能在上述国家绕开以美元为基础的货币体系的努力中发挥极其关键的作用。国际支付系统。在某些情况下，北京可能会与其他国家分享其“堆栈”或专业知识，以加速试图避开美国金融监管的国家的数字货币发展。
以伊朗为例，该国可能通过引入中国技术发行自己的数字里亚尔。该数字里亚尔将与中国的支付系统完全兼容。对于非洲、海湾、东南亚等地区的国家来说，由于它们已经在中国的经济势力范围之内，北京可能会直接允许它们使用数字人民币。
正如通过“一带一路”倡议向各国交通、能源基础设施项目注入资金一样，中国也可能投资销售终端、ATM机、移动应用等金融基础设施领域，打造数字化“一带一路”。届时，与中国有贸易关系的个人或企业将可以在支付宝平台上使用数字人民币进行跨境汇款。如果中国规定出口商在出口货物时应收取数字人民币，或要求“一带一路”项目的承包商以数字人民币偿还中国贷款，那么中国将能够增加对数字人民币的使用需求，同时也能够减少数字人民币的使用。使用这些数字人民币。进入他们可以监控的金融网络。
中国可以通过使用可扩展的国家数字货币（国家）获得巨大利益。处于数字“一带一路”前沿的中国金融公司和科技公司将能够从跨境支付中获得大量收入；而中国人民银行将能够掌握所有数字人民币交易信息，甚至可能掌握那些嵌入中国技术的信息。来自其他支付系统的数字货币交易信息将使中国在信息时代拥有巨大的优势。中国官员将数字人民币描述为“可控匿名”（），这意味着中国政府将能够通过数据集识别非法金融活动，并追溯到真正的交易对象。届时，中国现在已经非常重要的合作态度，将在签署多边制裁和其他经济协议时变得极其关键。
与此同时，美国的经济影响力会下降，首先表现出来的就是经济制裁的效果会大大降低。此外，如果这种情况持续下去，华盛顿将不再能够像2018年那样单方面退出伊朗核协议，因为欧洲国家可以向伊朗提供信贷额度（欧洲人在2019年就想这么做），而且他们还可以向伊朗提供信贷额度。与伊朗的贸易可以继续使用不受美国管辖的数字货币（欧洲人正在努力实现这一目标）。面对这种情况，美国不仅难以实施有效制裁，而且对伊朗金融活动的监控也将受到限制。届时，美国情报机构将无法再依靠金融交易数据来确定伊朗是否正在购买核材料。
数字美元
过去几十年来，经济实力一直是美国全球影响力的基础。到目前为止，美国金融体系的实力仍然无与伦比，这让华盛顿感到有些安慰。但面对来自中国（甚至 等私营公司）对美国银行和支付基础设施的挑战，我们的政策制定者必须做出决定，以维护美国的金融优势。
“数字美元倡议”可以将美元的强大稳定性与数字技术的便利和高效结合起来，但提出这样的倡议并不容易：金融机构和科技公司很可能将这一倡议视为对其数字化的支持。付款。对解决方案排他性的威胁；美国政策制定者和行业监管机构也需要尽快填补数字支付技术的知识空白；此外，为了保护用户隐私，确保更加数字化经济中的数据安全和系统安全，我们还需要对监管方式和相关政策进行实质性改变。
美联储对于发行数字美元一直非常谨慎，一直不愿迈出第一步。在去年秋天的一次演讲中，美联储理事布雷纳德列出了美联储如果发行并监管数字美元将面临的一些严重问题，包括：美联储需要拥有发行数字货币的法律资格；需要提高管理数字货币的能力，如保护持有者隐私、防止假币出现、降低网络风险等；此外，数字美元的发行对美国货币政策和金融稳定的影响仍需进一步研究。如果要提出数字美元倡议，这些都是必须解决的实际问题。然而，如果美联储继续不采取实际行动，全球交易现金流将被引导到其他国家建立和监管的数字货币“生态系统”中。当前COVID-19疫情期间向美国家庭和企业发放补贴时遇到的各种延误和技术问题向我们表明，美国支付系统效率极低。
此外，美国政策制定者还必须应对适得其反的单边制裁，特别是二级制裁，这些制裁不仅禁止与受制裁实体开展业务，还禁止与受制裁实体进行交易的任何第三方。将纳入制裁范围）的做法将得到体现。前财政部长杰克·卢曾指出：“我们必须意识到过度使用制裁的风险，这可能会损害我们的全球经济领导地位，制裁本身的有效性也会大大降低。”当华盛顿觉得有必要对某个国家实施制裁时，就应该让其他国家（特别是一些重要盟友）参与制裁。过度使用单边制裁将鼓励其他国家寻求美元体系的替代品，而中国的数字人民币将进入盟友和流氓国家的视野，成为他们都青睐的解决方案。
国际货币体系最终将不可避免地变得数字化，并变得越来越独立于美国。美国政策制定者需要应对这一趋势：美国应该提出签署跨境数据共享协议的想法，为各国数字货币系统的兼容性提供指导原则，还需要拿出跨境隐私监管的计划。边境支付数据。 。美国政策制定者应在上述领域发挥全球领导作用，避免国际支付体系碎片化，美国不应允许其他国家拥有制定规则的权力。
（观察者网马力译自美国《外交》杂志网站2020年5月20日）
